为什么要利用群岛离岸公司搭建海外IPO架构？-ESG跨境

离岸架构有着控制和节约税务成本的重要功能，还可以隐蔽投资者信息，规避政策壁垒、分散投资的商业风险。

同时，上市公司及投资、贸易公司倾向于选择离岸结构，根本原因就在于为满足“海外重组”、“规避非关税贸易壁垒”、“风险管理”及“融资平台”等方面的需求。因此，离岸架构带给企业的便利和收益远大于企业预期增加的监管和合规成本。

通常企业搭建离岸架构主要有三大原因：规避风险、海外资产重组、进行资产所有权的转移。

1、为规避风险

以离岸地注册的公司作为母公司，再以该母公司持有位于世界各地不同司法管辖区的不同目的的公司，可以以其有限责任规避控股者风险或 终受益人风险。

不论是投资、贸易或服务，离岸公司以设立和解散程序简单、备案迅速、保密以及零税率成为跨国商业组织的 佳选择。一些低税率的国家和地区注册的公司已经成为与离岸公司同时使用并设置合规结构的有力工具，例如BVI、开曼、马绍尔、塞舌尔等。

2、为顺利进行资产所有权的转移

这种情况多见于境外上市或投资的公司，即所谓“红筹结构”或“海外投资结构”。对于在美国、香港等地上市的公司，如果该母公司在塞舌尔注册子公司，则子公司的资产注入和抽离不受母公司所在地的法律约束。

3、为重组海外资产

这种情况常见于进行过海外扩张，但未能合理规划股权结构的公司。

这样海外资产的结构通过多层BVI的形式梳理完毕，方便今后的股权操作以及分拆上市。而另一方面，所有海外的利润，都可以作为国内公司的投资收益，而不是经营利润，从而免征或减征企业所得税。

其实海外上市比较常见的架构是：大股东→BVI(A)→Cayman→BVI(B)→境内公司。

离岸架构将离岸平台与信托计划有效地结合起来，除了本身具备的商业投资优势外，还具有以下特点：

1、充分发挥投资企业的定价优势

由于目标原材料在甲国属于买方市场，所以HK公司购进B公司生产的原材料时可以自由灵活的实施定价安排，并且可以把境内企业与HK公司的采购定价相分离，避免境内税务当局对价格和收入的税务监管。境内A企业可以与HK公司共同向B公司实施原材料采购，从而增强采购价格的合理性。

2、降低投资退出时的跨国税务成本

在离岸架构中置入股权代持信托计划可以简化实施投资退出的资本运作，从而避免跨国税务成本。

当境内A企业欲退出其在甲国的投资时，不必直接转让B公司的股权，而是由BVI公司、HK公司以及拟受让方共同修订原有的股权代持信托计划，将委托人和受益人更改为拟受让方，之后，HK公司再将BVI公司的股权在香港转让给拟受让方，从而实现在甲国投资的退出。BVI公司和HK公司的上述资本运作只需缴纳少量的税额即可完成，从而节省跨国性税务成本。

随着经济全球化的加深，离岸架构在全球资本市场越发多元化地发展，不同领域不同规模的投资者对其认知和了解也愈发深刻。企业在选择离岸架构时，要选择适合企业发展计划的投资架构，企业架构设计合理才能够好筹划税务，规避政策壁垒、分散投资的商业风险，避免海外商业贸易收到税务风险带来的烦恼。

后举个真实例子：

上个月底，国际仲裁法庭裁定：

“对沃达丰与和记黄埔2007年的这笔交易（交易金额110亿美元，交易标的涉及印度移动资产），印度政府必须停止索要20亿美元税款，并向沃达丰支付430万英镑作为法律费用补偿。”

这意味着，

与印度税局缠斗13年，李嘉诚（和沃达丰） 终还是赢了，成功用“BVI—…开曼—毛里求斯—印度”架构避税392亿港币，不用向印度交一分钱的税

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